|
где, ВБн, ВБк - валюта баланса, соответственно, на начало и конец
анализируемого периода.
Использование средней величины имущества предприятия обусловлено тем,
что выручка от продажи и прибыль взяты за отчетный период нарастающим
итогом.
На базе этих двух частных показателей можно определить обобщающий по
данному разделу (К1), взяв среднюю арифметическую или среднюю
геометрическую от их темпов роста. Таким образом, обобщающий коэффициент
деловой активности будет рассчитываться по формуле:
К1 = (ТРс + ТРр) : 2 или К1 = [pic] ,
где, ТРс, ТРр - соответственно, темпы роста скорости обращения и
рентабельности имущества.
Для оценки имущественного положения предприятия необходимо изучить
структуру имущества и её изменение. При этом положительно оценивается рост
удельного веса, внеоборотных активов, поскольку это говорит о повышении
уровня финансовой устойчивости предприятия. Если же растет удельный вес
оборотных активов, это приводит к ускорению оборачиваемости имущества в
целом, при условии, что выручка от продажи растет быстрее, чем оборотные
активы, при этом в составе последних снижается удельный вес дебиторской
задолженности.
Обобщающим показателем, отражающим использование потенциальных
возможностей предприятия в процессе хозяйственной деятельности, является
коэффициент вложений в торгово-производственный потенциал (К2), который
рассчитывается по формуле:
[pic],
где, НА - нематериальные активы (кроме хозрасходов);
ОС - основные средства;
МЗ - материальные запасы;
ВБ - валюта баланса.
Предполагается, что чем выше значение данного коэффициента, тем больше
внимания уделяется развитию данного предприятия. Нормативное значение
данного коэффициента больше, либо равно 0,7.
Оценку финансовой устойчивости предприятия, т.е. его независимости от
внешних источников, наиболее правильно формировать на базе коэффициента,
отражающего долевое участие собственного капитала в финансировании
имущества (К3). Он рассчитывается по формуле:
К3 = СК : ВБ,
где СК - собственный капитал.
Считается, что в нашей стране в современных условиях, когда ставки
процентов за кредит значительно выше рентабельности авансированного
капитала, финансово устойчивым считается предприятие, у которого К3 больше,
либо равен 0,5.
Оценку ликвидности средств предлагается производить, прежде всего, с
помощью показателей текущей ликвидности (К4) и обеспеченности собственными
оборотными средствами (К5).
Расчет коэффициентов производится по формулам:
К4 = ОБА : ОКХ,
где, ОКХ - обязательства краткосрочного характера, включающие
краткосрочные кредиты и займы, а также кредиторскую
задолженность.
ОБА - оборотные активы.
К5 = СОС : ОБА,
где, СОС - собственные оборотные средства, т.е. часть собственного
капитала, используемая для финансирования оборотных активов
В свою очередь, СОС рассчитывается по формуле:
СОС = СК + ОДХ - ВА,
где, ОДХ - обязательства долгосрочного характера;
ВА - внеоборотные активы.
Нормативные значения указанных коэффициентов составляют:
К4 і 1,5; К5 > 0,1.
Показатели деловой активности предприятия являются средними, тогда как
показатели оценки имущественного положения, финансовой устойчивости и
ликвидности являются моментными. В связи с этим расчет К1 осуществляется в
таблице 9, а К2, К3, К4, К5 ( в таблице 10. Основанием для заполнения
исходных данных в этих таблицах служат показатели аналитического баланса,
сформированные в таблице 8.
Таблица 9
Анализ деловой активности коммерческой организации за 200... -
200... гг.
|№ |Показатели |Ед. |Условные |Прошлый |Отчетный|Абсолютн. |Темп |
| | |измер.|обозначения|год |год |отклонение|роста, %|
|п/| | | | | | | |
|п | | | | | | | |
|А |Б |В |Г |1 |2 |3 = 2 - 1 |4+2:1х10|
| | | | | | | |0 |
|1 |Выручка от продажи (ф.2 стр.010) |тыс.ру|ВР | | | | |
| | |б | | | | | |
|2 |Чистая прибыль (ф.2 стр.190) |тыс.ру|ЧП | | | | |
| | |б | | | | | |
|3 |Средняя величина активов |тыс.ру|ВБ | | | | |
| |(ф.1 0,5*(стр.300н+стр.300к)) |б | | | | | |
|4 |Скорость обращения имущества ( стр.1 : |об. |С | | | | |
| |стр.3 ) | | | | | | |
|5 |Рентабельность активов (стр.2 : стр.3) х |% |РА | | | | |
| |100 | | | | | | |
|6 |Комплексный показатель деловой активности | % |К1 |х |х |х | |
| |(стр.4 + стр.5) : 2 или [pic] | | | | | | |
Таблица 10
Анализ имущественного положения, финансовой устойчивости и
ликвидности
коммерческой организации за 200... - 200... гг.
|№ |П о к а з а т е л и |Ед. |Условные|На |На конец|Абс. |Темп |
| | |измер.| |начало |года |откл. |роста, %|
|п/| | |обознач.|года | | | |
|п | | | | | | | |
|А |Б |В |Г |1 |2 |3 = 2 -|4=2:1х10|
| | | | | | |1 |0 |
|1 |Валюта баланса (ф.1 стр.300) |тыс.ру|ВБ | | | | |
| | |б | | | | | |
|2 |Внеоборотные активы (ф.1 стр.190+стр.230) |тыс.ру|ВА | | | | |
| | |б | | | | | |
|3 |Удельный вес внеоборотных активов в имуществе |% |dВА | | | | |
| |(стр.2 : стр.1) х 100 | | | | | | |
|4 |Из внеоборотных активов |тыс.ру|ОС+НА | | | | |
| |основные средства и нематериальные активы (ф.1 |б | | | | | |
| |стр.110+стр.120) | | | | | | |
|5 |Оборотные средства (ф.1 стр.290) |тыс.ру|ОБ | | | | |
| | |б | | | | | |
|6 |Удельный вес оборотных активов в имуществе |% |dОБ | | | | |
| |(стр.5:стр.1)х100 | | | | | | |
|7 | Из оборотных активов: |тыс.ру|МЗ | | | | |
| |материальные запасы (ф.1 стр.210 + стр.220-216) |б | | | | | |
|8 |Дебиторская задолженность (ф.1 стр.240) |тыс.ру|ДЗ | | | | |
| | |б | | | | | |
|9 |Денежные средства и краткосрочные финансовые вложения|тыс.ру|ДС+КФВ | | | | |
| | |б | | | | | |
| |(ф.1 стр.250 + стр.260) | | | | | | |
|10|Собственный капитал (ф.1 стр.490+стр.640+стр.650) |тыс.ру|СК | | | | |
| | |б | | | | | |
|11|Обязательства долгосрочного характера (ф.1 стр.590) |тыс.ру|ОДХ | | | | |
| | |б | | | | | |
|12|Обязательства краткосрочного характера (ф.1 |тыс.ру|ОКХ | | | | |
| |стр.690-стр.640-стр.650) |б | | | | | |
|13|Доля вложений в производственный потенциал (стр.4 + |ДЦЧ |К2 | | | | |
| |стр.7) : стр.1 | | | | | | |
|14|Коэффициент автономии (стр.10 : стр.1) |ДЦЧ |К3 | | | | |
|15|Коэффициент текущей ликвидности (стр.5 : стр.12) |ДЦЧ |К4 | | | | |
|16|Коэффициент обеспеченности собственными оборотными |ДЦЧ |К5 | | | | |
| |средствами (стр.10+стр.11-стр.2) : стр.5 | | | | | | |
4. ХАРАКТЕРИСТИКА КОМПЬЮТЕРНОЙ ТЕХНОЛОГИИ
АНАЛИЗА ХОЗЯЙСТВЕННО-ФИНАНСОВОЙ ДЕЯТЕЛЬНОСТИ
ОРГАНИЗАЦИИ И ЕЁ ФИНАНСОВОГО СОСТОЯНИЯ
Методика экспресс-анализа хозяйственно-финансовой деятельности
организации и ее финансового состояния может быть реализована в условиях
как традиционной, так и компьютерной технологии. В последнем случае затраты
труда и времени на проведение этой работы значительно снижаются.
Программное обеспечение компьютерной технологии решения задач
экономического анализа на сегодня достаточно разнообразно. Часть программ
носит автономный характер, поскольку связана с решением лишь аналитических
задач на базе предварительно введенной нормативно-справочной и отчетно-
учетной информации, данных первичных документов. К числу наиболее
распространенных программ подобного рода относятся:
1. «Экономический анализ и прогноз деятельности предприятия», в
качестве методической основы которой принята «Многофакторная модель
измерения производительности», разработанная Вирджинским Центром
производительности (США) и адаптированная фирмой «ИНЭК» к российским
условиям;
2. «Анализ финансового состояния предприятия» версия 2.87Б
(банкротство); создана на основе методики, в которой используются
разработанные специалистами фирмы «ИНЭК» алгоритмы расчетов, принятые в
международной практике и основанные на принципах GААР, «ЮНИДО» и др.;
3. «Анализ финансового состояния professional» версия 1.0, в которой
предусмотрен оригинальный «язык» для задания алгоритмов расчета показателей
и аналитических таблиц;
4.«БЭСТ-Ф» «Финансовый анализ», разработанная фирмой «Интеллект-
сервис».
Недостатками вышеперечисленных программ являются: во-первых,
отсутствие комплексного подхода к изучению результатов деятельности
предприятия; во-вторых, ограничение анализа лишь финансовым аспектом работы
предприятия, тогда как последний формируется под воздействием результатов
хозяйствования; в-третьих, наличие довольно жестко регламентированного
набора показателей, методик их расчета и оформления.
Другая часть программ представляет собой систему комплексной
Страницы: 1, 2, 3, 4, 5, 6, 7, 8, 9, 10, 11, 12, 13, 14, 15, 16
|
