кризисы наступили в Англии и США — в 1836 г., в США — в 1841 и 1847 гг.

Первым мировым кризисом считается кризис 1857 г., затем последовали кризисы

1873, 1882, 1890 гг. Наиболее сокрушительным был кризис 1900—1901 гг.,

который начался одновременно в США и России и обрушился, прежде всего, на

металлургическую промышленность. Мировой кризис 1929—1933 гг. (в

американской литературе его называют “Великая депрессия”) по своей глубине

превзошел все предыдущие и до сих пор остается одним из самых грандиозных,

его последствия изучаются до сих пор. 28 октября 1929 г., вошедшим в

историю мировой экономики как “черный понедельник”, биржи Уолл-стрита

объявили о катастрофическом падении курса ценных бумаг и начале “великой

депрессии”. США стали эпицентром мирового кризиса 30-х годов, который

постепенно охватил весь индустриальный мир. Совершенно новым и специфичным

по формам проявления выступает современный кризис стран с переходной

экономикой, которые осуществляют реформы по преобразованию централизованной

системы хозяйства в рыночную.

Во второй половине XX в. обнаруживается тенденция к относительному

ослаблению циклических колебаний. Наряду с этим наблюдается их учащение

(например, в США падение производства имело место в 1973—1975 гг., в

1981—1982 гг., в 1990— 1991 гг.), явное нарушение классического цикла,

выпадение некоторых фаз. Современные кризисы происходят на фоне инфляции в

результате падения цен.

3. ТИПЫ ЭКОНОМИЧЕСКИХ ЦИКЛОВ

Все циклы в реальной действительности не похожи друг на друга, каждый

имеет свои специфические особенности, переплетения. При этом каждый кризис

возникает как бы неожиданно и вызывается какими-либо совершенно

исключительными обстоятельствами. В периоде между кризисами, как и в море в

ясную погоду, возможны волнения, “барашки” в виде частичных, малых и

промежуточных спадов, что дало основание говорить о разных типах

экономических кризисов.

Экономическая наука на основе анализа хозяйственной практики за всю

историю ее развития выделяет несколько типов экономических циклов, которые

называются волнами. Им обычно дают имена ученых, посвятивших этой проблеме

специальные исследования. Наиболее известны циклы Н.Д. Кондратьева (50— 60

лет), получившие название “длинных волн”, циклы С. Кузнеца (18—25 лет),

т.е. “средние волны”, циклы К. Жугляра (10 лет) и короткие циклы Дж.

Китчена (2 года и 4 месяца).

Разработка теории длинных волн была начата в 1847 г., когда английский

ученый X. Кларк, обратив внимание на 54-летний разрыв между кризисами 1793

и 1847 гг., высказал мысль, что этот разрыв неслучаен. В. Джевонс впервые

привлек к анализу длинных волн статистику колебаний для объяснения нового

для науки явления. Оригинальная статистическая обработка материалов

содержится в трудах голландских ученых Я. Гедерена и С.Вольфа при

рассмотрении технического прогресса как фактора цикличности.

Нельзя не сказать и о вкладе К. Маркса в разработку теории

экономических кризисов. Он исследовал короткие циклы, получившие название

периодических циклов, или кризисов перепроизводства.

Особое место в разработке теории цикличности принадлежит русскому

ученому Н.Д. Кондратьеву. Его исследование охватывает развитие Англии,

Франции и США за период 100—150 лет, в котором обобщен материал с конца

XVIII в. (1790 г.) по таким показателям, как средний уровень торговли,

добыча и потребление угля, производство чугуна и свинца, т. е. по существу

он провел многофакторный анализ экономического роста. В результате этих

исследований Н.Д. Кондратьев выделил три больших цикла: 1 цикл с 1787 по

1814 г. — повышательная волна и с 1814 по 1951 г.— понижательная волна; II

цикл с 1844 по 1875 г. — повышательная волна и с 1870 по 1896 г. —

понижательная волна; III цикл с 1896 по 1920 г. — повышательная волна.

Концепция “длинных волн” Н.Д. Кондратьева в 30-е годы вызвала острую

полемику в России. Сторонники “автоматического” краха капитализма обвиняли

Кондратьева в апологетике капитализма, так как согласно его теории за

капитализмом развитой рыночной экономики признавалось наличие механизмов

самодвижения и выхода из экономических кризисов. Н.Д. Кондратьев был

арестован и убит как враг народа. Действительность доказала его правоту.

Изучением длинных волн в текущем столетии занимались такие ученые с

мировым именем, как Шумпетер, С. Кузнец, К. Кларк, У. Митчел, П. Боккара,

Д. Гордон и др.

4. НЕЦИКЛИЧЕСКИЕ КОЛЕБАНИЯ

Не следует делать вывод, что все колебания деловой активности

объясняются экономическими циклами. С одной стороны, существуют сезонные

колебания деловой активности. Например, покупательский "бум" перед

Рождеством и Пасхой ведет к значительным ежегодным колебаниям в темпах

экономической активности, в особенности в розничной торговле. Сельское

хозяйство, автомобильная промышленность, строительство в какой-то степени

также подвержены сезонным колебаниям.

Деловая активность зависит и от долговременной тенденции в экономике,

то есть от повышения или снижения экономической активности в течение

длительного периода, например 25, 50 или 100 лет. Отметим, что для

американского капитализма долговременной тенденцией был значительный

экономический рост. В настоящее время для экономического цикла характерны

колебания деловой активности при наличии долговременной тенденции к

экономическому росту.

5. ПРИЧИНЫ ЭКОНОМИЧЕСКИХ ЦИКЛОВ

Несмотря на обилие работ по проблеме цикличности, до сих пор нет

единой концепции по поводу причины существования этого явления.

Вопрос о причинах цикличности современных национальных экономик в

зависимости от типов цикличности трактуется разными экономическими школами

с неодинаковой степенью равнозначности. Так, в оценках причин “длинных

волн” и структурных кризисов подходы различных экономистов в настоящее

время во многом схожи (по крайней мере, идеи Кондратьева и Шумпетера

признаются фактически всеми). Причины же “классических”, т. е. промышленных

(экономических), циклов определяются по-разному.

Вначале большинство авторов трактовали процесс цикличности как

результат (отражение) процессов в сфере обращения.

Это объяснение экономического цикла является чисто монетарным.

Наиболее широко и последовательно рассматривается цикл, как чисто денежное

явление в работах Хоутри. Он утверждал, что изучение денежного потока

является единственной причиной изменения экономической активности,

чередования периодов процветания и депрессии, оживленной и вялой торговли.

Когда денежный поток (или спрос на товары, выраженный в деньгах)

увеличится, то торговля становится более оживлённой, производство

расширяется, цены растут. Когда денежный поток уменьшается, торговля

ослабевает, производство сокращается, цены падают.

Спрос на товары, выраженный в деньгах непосредственно определяется

потребительскими затратами или потребительскими издержками. Значит, такое

состояние как общая депрессия вызывается денежными факторами. Исключение

могут составить только те случаи, когда не денежные факторы приводят к

падению потребительских издержек. Сумма потребительских расходов изменяется

за счёт изменения количества денег. Внезапное сокращение количества, то

есть прямая дефляция, оказывает угнетающее воздействие на экономическую

активность. Так, согласно данной теории, процесс сжатия или рецессии

происходит следующим образом. Сокращение количества денег влечёт за собой

неизбежное сокращение спроса. Производители, изготовившие продукцию в

расчёте на обычный спрос, сталкиваются с тем, что они не могут реализовать

эту продукцию по предполагаемым ценам. Начнётся скопление товарных запасов,

возникнут убытки, производство сократиться, распространится безработица и

неизбежно начнётся процесс снижения заработной платы и других доходов.

Процесс сокращения деловой активности является кумулятивным. Когда

происходит падение цен, оптовые торговцы склонны предполагать, что оно

будет продолжаться и в дальнейшем. В соответствии с этими предположениями,

они стремятся сократить товарные запасы и уменьшить или прекратить совсем

заказы производителям. Но расходы потребителей, так же как и доходы,

уменьшаются, спрос ослабевает, а запасы, вопреки всем стараниям торговцев

сократить их, накапливаются; кредит продолжает снижаться. Таким образом,

движение происходит по спирали.

Фаза подъёма торгово-промышленного цикла является копией движения вниз

по спирали депрессии, но спираль в данном случае будет иметь повышательный

характер. Оживление деловой активности вызывается расширением кредита и

длится до тех пор, пока это расширение продолжается. Причиной расширения

кредита является то, что банки облегчают условия предоставления ссуд своим

клиентам, то есть, снижают учётную ставку. Если норма процента снизилась,

то это побуждает оптовых торговцев увеличивать товарные запасы. Торговцы

увеличивают заказы производителям товаров. Но это не влечёт за собой такого

увеличения товарных запасов как во время рецессии, а скорее наоборот, ведёт

к их сокращению, так как расширение производства влечёт за собой

возрастание доходов и издержек потребителей. Это означает расширение спроса

на товары, а это, в свою очередь, ведёт к неизбежному сокращению запасов в

торговле. В результате последуют новые заказы, дальнейшее увеличение

доходов потребителей, их расходов и спроса и дальнейшее уменьшение товарных

запасов. Таким образом, устанавливается кумулятивное расширение

производственной деятельности, которое поддерживается непрерывным

расширением кредита. Расширение деловой активности, раз начавшись,

продолжается вследствие собственных движущих сил, и дальнейшего поощрения

со стороны банков уже не требуется. Наоборот, банки должны быть теперь

достаточно осмотрительны, чтобы не допустить выхода процесса расширения

деловой активности из-под контроля и перерождения его в бурную инфляцию.

Когда Америка была молода и еще только развивалась, банковское дело

было бизнесом, в который можно было легко войти. Для этого достаточно было

одолжить немного денег и найти, где открыть счет. В то время не

существовало законов, ограничивающих количество капиталовложений, правил

ведения банковского дела, никаких других мер, защищающих или направляющих

развитие экономики. Банковская система имеет способность “создавать”

деньги. Она поддерживает определенный уровень резервов депозиторских денег

и затем расширяет денежную массу бесконечно повторяющимся процессом выдачи

денег в долг, с последующим отчислением резервного фонда из этих денег и

вновь с последующей их выдачей. К текущему резерву в большинстве западных

стран сегодня предъявляется требование, чтобы он составлял 18—20 %. Это

позволяет предоставлять кредит на сумму, превышающую в 5 раз размеры

вложений. Как вы можете представить, ситуация, когда кредитуется сумма в 5

долл., а на счету имеется всего 1 долл., может оказаться критической в

момент цикличных перепадов. Обычно люди не торопятся снимать свои деньги с

банковских счетов, но они хотят быть уверенными в том, что они всегда могут

снять их со счета, когда это им будет необходимо. В критических ситуациях

люди начинают опасаться, что они могут не получить свои деньги сразу. Все

вкладчики выстраиваются в очередь, чтобы снять со счетов свои деньги. Банк

же не может выдать деньги всем вкладчикам одновременно из-за того, что

имеет ограниченное количество денег на руках, в наличии (банк занимается

тем, что принимает от одних людей вклады, а другим людям выдает эти деньги

взаймы), ибо основные деньги банка находятся в займах. Займы нелегко

превратить в наличные деньги. Поэтому, если вкладчики намерены все

одновременно получить свои вклады, то обеспечить это просто невозможно, и

банк вынужден закрыться.

Первоначально банки имели право печатать деньги. Они выпускали

банкноты, которые гарантировали получение за них золота. Затем банки стали

выпускать банкноты, не обеспеченные золотом. Банкноты выпускались банками,

которые находились на расстоянии тысяч миль от людей, приобретавших их. Тот

Страницы: 1, 2, 3, 4, 5, 6, 7